معامله در بازارهای متعدد

مهندس سجاد بوربور حسین­ بیگی

سایت میداس سرمایه یک بستر آموزش معامله‌گری حرف‌هایی در بازارهای ایران(بورس، آتی زعفران، و طلا) و بازارهای بین‌المللی است.

انتخاب نام میداس سرمایه به این دلیل است که میداس نام پادشاه یونانی بوده که هر چه را لمس می‌کرد تبدیل به طلا می‌شد.

از دید ما چهار پارامتر مهم وجود دارند که یک معامله‌گر را به سطح حرفه‌ای می‌رسانند که عبارت‌اند از:

1. روش معامله گری
2. مدیریت ریسک و سرمایه
3. روانشناسی
4. شناخت بازیگران بازار مورد معامله

در تمامی وب‌سایت‌ها و کتاب‌های آموزشی در دسترس معامله گران، روش و مدیریت ریسک و سرمایه محور اصلی آموزش‌ها بوده است و پارامتر روانشناسی که یکی از رکن‌های اساسی موفقیت معامله‌گر است را بسیار کمرنگ منعکس کرده‌اند و عملاً در هیچ آموزشی شناخت بازیگران بازار لحاظ نشده است که یکی از مهم‌ترین پارامترهای موفقیت یک معامله‌گر می‌تواند باشد و معامله گران بر اساس همین پارامتر روش و مدیریت ریسک و سرمایه خود را باید طراحی کنند و ما بعد از هشت سال تجربه معامله‌گری در بازار طلا به این پارامتر حیاتی رسیدیم.

مدرسان میداس سرمایه

مهندس سجاد بوربور حسین­ بیگی

• تحصیلات
  کارشناسی رشته برق گرایش کنترل از دانشگاه گرمسار ۱۳۸۴- ۱۳۸۹
• فعالیت‌های فعلی:
  مدیر شرکت میداس سرمایه
  مدرس و مشاور سرمایه‌گذاری شرکت میداس سرمایه
  مشاور معامله‌گری و سرمایه‌گذاری در بازارهای طلای ایران و طلای جهانی
  ارائه مقالات(پیش بینی ارز، طلا، بورس، مسکن، خوردرو و ارزهای دیجیتال )در نشریات معتبر
• تجربیات کاری و سوابق حرفه‌ای:
  نویسنده کتاب معامله‌گری مخالف تحلیل گری
  مشاور بخش برق شرکت فرایند معماری ۱۳۸۶- ۱۳۸۷
  مدیرمسئول و پژوهشگر دفتر تحقیقاتی و فنی چیستا ۱۳۸۹- ۱۳۹۲
  انجام پژوهش‌های فنی و اقتصادی
  تألیف پایان‌نامه مقطع کارشناسی با موضوع بررسی سیستم تعلیق خودرو با نرم‌افزار Matlab
  تألیف پژوهش درزمینه جایگاه شرکت‌های چندملیتی در ایران
  تألیف پژوهش درزمینه نقش شرکت‌های بزرگ در اقتصاد جهانی
  تألیف پژوهش درزمینه بررسی پویایی سیستم مدیریت شرکت‌های بزرگ در اقتصاد ایران
  تألیف پژوهش درزمینه جایگاه شرکت‌های فراملی در اقتصاد بین‌المللی و چشم‌اندازهای آینده
  تألیف پژوهش درزمینه بررسی معامله در بازارهای متعدد سیستم تولید انرژی‌های تجدید پذیرنگارش مقاله‌های علمی داخلی و خارجی
  فعالیت در بازار بورس اوراق بهادار، آتی سکه و نهادهای مالی خارجی به‌عنوان معامله‌گر مستقل ۱۳۹۰ تاکنون
  مدیرعامل، سخنران و مدرس شرکت آموزشی بورس آنالیز ۱۳۹۱- ۱۳۹۲
  برگزاری همایش‌ها و سمینارها و کارگاه‌ها درزمینهٔ آموزش تحلیل تکنیکال و فاندامنتال و تکنوفاندامنتال بازار بورس ایران و جهان ۱۳۹۱
  سخنران مدعو کارگزاری مبین سرمایه در هفتمین همایش بین‌المللی بورس، بیمه، انرژی و بانکداری ۱۳۹۲مشاور مالی و سرمایه‌گذاری در بازار آتی سکه و بازار اوراق بهادار ۱۳۹۰- ۱۳۹۳
  مشاور مالی و سرمایه‌گذاری در بازار طلای نقدی، آب‌شده و آپشن، جواهر و سکه و ارز در بازار تهران ۱۳۹۴- ۱۳۹۶
  مدرس و معامله‌گر در شرکت آموزشی و معامله‌گری تری مارکتز ۱۳۹۵- ۱۳۹۶
  مؤسس و مدرس و مشاور سرمایه‌گذاری شرکت آموزشی و معامله‌گری و مشاوره سرمایه‌گذاری میداس سرمایه ۱۳۹۶- ۱۳۹۸
  نگارش مقالات و تحلیل‌های تکنوفاندامنتال اونس طلای جهانی، سهام و آتی سکه در سایتهای مرتبط بازار بورس و هفته‌نامه اطلاعات بورس
  برگزاری بیش از ۱۰ دوره آموزش معامله گری در بازار آتی زعفران
  برگذاری دوره های متعدد در زمینه تحلیل اقتصاد کلان امریکا
  برگزاری دوره های تحلیلی اقتصاد کلان ایران به منظور پیش بینی ارز، مسکن، بورس، خودرو
  تجربه و فعالیت درزمینه جذب و مدیریت سرمایه در بازار بورس، آتی سکه و طلای آب‌شده و طلای نقدی
  پیش درست بینی افت بورس در نیمه اول سال ۱۳۹۹
  درج مقاله پیش بینی درست دلار در نشریات معتبر بورسی ایران
  پیش بینی درست نرخ ارز در شبکه های صدا و سیما
  
  معامله گر و مدرس بازارهای مالی

بهرنگ موسوی

• تحصیلات:
  کارشناسی رشته کامپیوتر سخت‌افزار دانشگاه امیرکبیر، کارشناسی ارشد مدیریت سیستم و بهره‌وری،
• فعالیت‌های فعلی:
  مدیر شرکت میداس سرمایه
  مدرس و مشاور سرمایه‌گذاری شرکت میداس سرمایه
  مشاور معامله‌گری و سرمایه‌گذاری در بازارهای جهانی با روش الگوریتمیک تریدیگ
• تجربیات کاری و سوابق حرفه‌ای:
  نویسنده و مترجم چندین عنوان کتاب
  مدیر شرکت نرم‌افزاری مروا
  مشاور شرکت گلرنگ
  طراحی و پیاده‌سازی چندین سیستم اتوماتیک معامله‌گری
  طراحی روش اختصاصی تست اکسپرت‌های پیچیده
  متخصص بهینه‌سازی و دقیق کردن اکسپرت‌های معاملاتی
  انجام پژوهش‌های فنی و اقتصادی
  کد نویسی بیش از ۱۰۰ اکسپرت اجراشده در بازار واقعی
  تألیف پایان‌نامه مقطع کارشناسی ارشد با موضوع CRM
  فعالیت در بازار بورس اوراق بهادار و نهادهای مالی خارجی به‌عنوان معامله‌گر مستقل ۱۳۸۵ تاکنون
  مدیرعامل، سخنران و مدرس شرکت میداس سرمایه
  برگزاری همایش‌ها و سمینارها و کارگاه‌ها درزمینه آموزش تحلیل تکنیکال و فاندامنتال و تکنوفاندامنتال بازار بورس ایران و جهان
  مشاور مالی و سرمایه‌گذاری در بازار ایران و جهانی
  نگارش مقالات و تحلیل‌های تکنوفاندامنتال اونس طلای جهانی، سهام و آتی سکه در سایت‌های مرتبط بازار بورس و هفته‌نامه اطلاعات بورس
  معامله گر و مدرس بازارهای مالی
  

میداس سرمایه به شما کمک می‌کند تا بتوانید در شغل معامله‌گری حرفه‌ای شوید و در این مسیر به‌صورت عملی شما را یاری می‌کند. کار اصلی ما معامله‌گری و آموزش آن است خدمات و آموزشهای ما:
1.معامله گری در بازارهای بورس ایران(آتی زعفران، بورس اوراق بهادار، طلا)
2.اکسپرت نویسی و بهینه سازی
3.مشاوره سرمایه گذاری

آموزش انواع بازار بورس فقط در 5 دقیقه! | نظارت

معاملات اوراق بهادار مانند،اوراق سهام، اوراق قرضه و. در بازارهای مالی انجام می شود. قیمت اوراق بهادار در بازارهای مالی با توجه به عرضه و تقاضا تعیین می شود. با استفاده از بازارهای مالی، شرکت ها سرمایه مورد نیاز خود را برای ایجاد فعالیت جدید تأمین می کنند.
زمانی که از بازارهای مالی صحبت می شود، اولین گزینه ای که به ذهن ما میرسد، بازار بورس و اوراق بهادار است، در صورتی که این بازار تنها بازار مالی نیست بلکه بازارهای مالی متعددی مانند: بازار بورس کالا، بازار طلا، بازار مسکن و. وجود دارد.
یکی از راههای سرمایه گذاری، خرید دارایی های مالی است. از انواع دارایی های مالی می توان به سپرده گذاری در بانک ها، صندوق های بازنشستگی و انواع بیمه نامه ها اشاره کرد.

دسته بندی بازارهای مالی

بازارهای مالی براساس معیارها به سه دسته تقسیم می شوند:

• بر اساس نوع دارایی
• براساس عرضه اوراق
• بر اساس سر رسید تعهد مالی

در ادامه به صورت کامل هر یک از این بازارها را توضیح خواهیم داد.

1- براساس نوع دارایی

بازار مالی براساس نوع دارایی به بازار سهام، بازار اوراق بدهی و بازار ابزارهای مشتقه تقسیم می شود.

بازار سهام: بازار سهام و یا به اصطلاح بازار بورس، از مهم ترین حوزهای اقتصاد به شمار می آید که در آن سهام به واسطه سایر بازارهای مرتبط مورد معامله قرار میگیرد.

بازار اوراق بدهی: بازار اوراق بدهی که به بازار قرضه نیز معروف است، خرید و فروش برگ های قرضه و یا اسناد که دارای سود ثابت هستند مورد معامله قرار می گیرد.

بازار ابزارهای مشتقه: از تخصصی ترین بازار های مالی می توان به بازار ابزار مشتقه اشاره کرد. خرید و فروش دارایی های مالی مانند، کالا، انرژی، ارز، پول و. در این بازار معامله می شود.

2- براساس عرضه اوراق

بازار مالی براساس عرضه اوراق به دو دسته بازار اولیه (Primary Market) و بازار ثانویه (Secondary Market) تقسیم می شود.

بازار اولیه(Primary Market): ایجاد بازاری که در آن اوراق بهادار برای بار اول عرضه و مبادله می شود را بازاراولیه می گویند. به عبارت دیگر می توان گفت که تشکیل سرمایه در این بازار انجام می شود.

بازار ثانویه(Secondary Market): اوراقی که در بازار اولیه مورد معامله قرار میگیرند، در بازار ثانویه فرصت دوباره برای معامله را دارند. در این بازار محدودیتی از نظر تعداد دفعات معامله وجود ندارد.

3- براساس سررسید تعهد مالی

سهام هایی که در بازار مالی براساس سررسید تعهد پذیرش می شوند، شامل: سهام عادی، سهام ممتاز، اوراق قرضه و اوراق مشارکت می باشند.

سهام عادی: سندی است که با توجه به آن اشخاص مالک در صدی از یک شرکت می شوند. دارندگان این سند حق رای و نظر در خصوص شرکت خریداری شده را دارا می باشند.

سهام ممتاز: سهام با نام و بی نامی است که شرکت ها هنگام افزایش سرمایه انتشار می دهند.

اوراق قرضه و مشارکت: اوراقی با نام و بی نامی است که با قیمت اسمی و به مدت معین انتشار پیدا می کند.

دسته بندی بازارهای بورسی

بازار بورس ، یکی از ارکان بازار سرمایه محسوب می شود. در این بازار، سهام شرکت ها و اوراق قرضه خرید و فروش و قیمت گذاری می شود.
بازار بورس به چهار دسته تقسیم می شود:

• فرابورس
• بورس اوراق بهادار
• بورس کالا
• بورس انرژی

نگاه کلی به فرابورس

بازار فرابورس ایران (OTC) در آبان ماه سال 1387 فعالیت خود را آغاز کرد. با توجه به شرایط بازارهای بورسی، برخی از شرکت ها شرایط لازم برای ورود به بازار بورس را ندارند، در نتیجه محیطی به نام فرابورس ایجاد شد. بازار فرابورس همانند بازار بورس می باشد، با این تفاوت که شرایط پذیرش راحت تری دارد. از مهمترین فعالیت های بازار فرابورس، پذیرش سهام شرکت های سهامی عام می باشد.

بازار فرابورس، شامل تقسیم بندی های زیر می باشد:

• بازار اول
• بازار دوم
• بازار سوم
• بازار پایه (زرد، نارنجی، قرمز)
• بازارهای ابزار نوین
• بازار شرکت‌های کوچک و متوسط (SME)

بازار اول

بیشتر فعالیت معامله گران در این بازار انجام می شود، همچنین بیشترین میزان سهم ها در بازار اول قرار دارد. دامنه نوسانات در این بازار، همانند بازار بورس 5% می باشد. شرکت ها برای پذیرش در بازار اول فرابورس لازم است که شرایط زیر را داشته باشند:

• گذشتن حداقل دو سال از فعالیت شرکت
• دارا بودن سرمایه ثبت شده به مبلغ 200 میلیارد ریال
• سود ده بودن شرکت
• نداشتن زیان انباشته شده
• داشتن حداقل 10% سهم شناور

بازار دوم

این بازار، بیشتر شامل سهام شرکت های سهامی عام می باشد. دامنه نوسانات در این بازار 10% می باشد. شرکت ها برای پذیرش در بازار دوم لازم است که شرایط زیر را داشته باشند:

• گذشتن حداقل یک سال از فعالیت شرکت
• دارا بودن سرمایه ثبت شده به مبلغ 200 میلیارد ریال
• داشتن حداقل 5% سهم شناور

بازار سوم

در بازار سوم که به بازار عرضه نیز معروف است، عرضه و پذیره نویسی سهام شرکت‌های سهامی انجام می شود. در این بازار، دامنه نوسانی وجود ندارد و خرید و فروش بدون محدودیت انجام می شود. از مزایای این بازار، معافیت و تخفیف مالیاتی شرکت های پذیرفته شده در آن می باشد.

بازار پایه (زرد، نارنجی، قرمز)

بازار پایه به سه تابلو زرد، نارنجی و قرمز تقسیم می شود. تابلو زرد، دارای دامنه نوسانات 3 درصدی، تابلو نارنجی، دارای دامنه نوسانات 2 درصدی و تابلو قرمز، دارای دامنه نوسات 1 درصدی می باشد. در این بازار، ریسک سرمایه گذاری نسبت به بازارهای بورسی دیگر بسیار پایین است. تفاوت تابلوها در بازار پایه به سرمایه شرکت های ثبت شده در آنها بستگی دارد.

بازارهای ابزار نوین

در این بازار، اوراق تضمین شده ای که سه ماه تا سررسید آنها باقی مانده است، مانند: اوراق مشارکت، گواهی سپرده بانکی و. پذیرش و معامله می شود.

بازار شرکت‌های کوچک و متوسط (SME)

شرکت هایی که یک سال از فعالیت آنها گذشته و دارای سرمایه حداقل 1 میلیارد ریال هستند، در این بازار پذیرش می شوند. وجود سهام شناور در این بازار الزامی نمی معامله در بازارهای متعدد باشد. با توجه به شرایط ذکر شده، شرکت های دانش بنیان به راحتی می توانند از مزایای این بازار استفاده کنند.

برای کسب اطلاعات بیشتر در این زمینه می توانید به مقاله تفاوت بورس و فرابورس مراجعه نمایید.

بازاربورس اوراق بهادار

طرح اولیه راه اندازی بازار بورس و اوراق بهادار در سال 1315 مطرح شد. در سال 1333 ماموریت تشکیل و ایجاد مقررات و قوانین بازار بورس به اتاق بازرگانی و صنایع و معادن، بانک مرکزی و وزارت بازرگانی محول گردید. این گروه در سال 1345 این قوانین را گردآوری و در نتیجه بازار بورس و اوراق بهادار در بهمن ماه سال 1346 فعالیت خود را آغاز نمود.

اوراق معامله در بازارهای متعدد بهادار (Securities) به برگه هایی گفته می شد که دارای ارزش مالی و قابل نقل و انتقال می باشند. دارندگان این برگه ها دارای حق و حقوق مشخصی هستند. به عبارت دیگر، اوراق بهادار، نوعی ابزار مالی است که نشان دهنده مالکیت اشخاص در شرکت های بورسی می باشد.

در بازار سرمایه، اوراق بهادار به سه دسته تقسیم می شود:

• اوراق صاحبان سهام
• اوراق بدهی
• اوراق مشتقه

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد شرکت های ثبت شده در این بازار، می توانید به سایت ww.tsetmc.com مراجعه کنید.

اوراق صاحبان سهام در بازار بورس

سرمایه شرکت ها در بازار بورس به قسمت های مساوی تقسیم می شود که به آنها سهم یا سهام گفته می شود. اشخاص با خرید این سهام، صاحب سهام شرکت شده و دارای حق و حقوقی در شرکت می باشند. حقوق صاحبان سهام با توجه به فعالیت شرکت می تواند افزایش و یا کاهش پیدا کند. در صورتی که شرکتی ورشکست شود، پس از کسر بدهی ها حق صاحبان سهام پرداخت می شود.

اوراق بدهی در بازار بورس

اوراق بدهی یا اوراق قرضه، اسنادی هستند که با توجه به آنها شرکت ها متعهد می شوند سود سالانه ای را در زمان مشخص پرداخت کنند، همچنین در زمان سررسید نیز اصل مبلغ به سهامداران بازگردانده می شود. سهامداران این اوراق، هیچ مالکیتی در خصوص شرکت ندارند.
این اوراق زمانی توسط شرکت ها انتشار پیدا می کنند که برای شروع فعالیت جدید خود به نقدینگی نیاز دارند و از سویی قصد دریافت وام از بانک را ندارند. در نتیجه با انتشار این اوراق، نقدینگی لازم را به دست می آورند.

اوراق مشتقه در بازار بورس

اوراق مشتقه، اوراقی هستند که به تنهایی ارزشی ندارند و ارزش آنها با توجه به کالاهای فیزیکی (که می تواند به شکل سهام، کالا، نرخ های بهره و. باشد) تعیین می شود. معاملات این اوراق در بازارهای بورس و بازارهای خارج از بورس انجام می شود.
اوراق مشتقه به چهار دسته تقسیم می شوند که شامل موارد زیر است:

• قراردادهای سلف
• قراردادهای آتی
• قراردادهای اختیار معامله
• قراردادهای معاوضه

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد نحوه ورد به بازار بورس و مراحل آن به مقاله چگونه وارد بازار بورس شویم مراجعه کنید.

بازار بورس کالا ایران

بازار بورس کالا در ایران با هدف ایجاد سازوکاری مناسب برای انجام معاملات و همچنین حذف نقص ها و کاستی های بازار سنتی در سال 1382 فعالیت خود را آغاز نمود. به بیان ساده بورس کالا، بازاری منسجم است که فروشندگان، کالاهای خود را در آن عرضه می نمایند. کالاهای عرضه شده توسط کارشناسان مربوطه قیمت گذاری می شوند.
بازار بورس براساس انواع کالا به چهار دسته تقسیم می شود:

• بازار فیزیکی
• بازار فرعی
• بازار مشتقه
• بازار مالی

در این بازار، همانند سایر بازارها برای فعالیت و خرید و فروش نیاز به دریافت کد معاملاتی می باشد. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد بازار بورس کالا و نحوه ثبت نام در آن به مقاله چگونه وارد بورس کالا شویم مراجعه کنید.

شناخت بازار بورس انرژی

بازار بورس انرژی به عنوان چهارمین بازار سرمایه می باشد. این بازار با هدف ایجاد شفافیت در قیمت کالا، نقدشوندگی و همچنین کشف قیمت در بازار معاملات انرژی به جهت عرضه محصولات نفتی، مشتقات نفتی، برق، گاز طبیعی، زغال سنگ و سایر حامل‌های انرژی در سال ۱۳۹۱ فعالیت خود را آغاز کرد. بازار بورس انرژی از سه بازار فیزیکی، مشتقه و فرعی تشکیل شده است. کارکرد و عملکرد هر یک از این بازارها با یکدیگر تفاوت دارد.

در این بازار تنها اشخاص حقوقی مجاز به دریافت کد معاملاتی می باشند. برای انجام معاملات در بازار بورس انرژی همانند سایر بازارها باید مراحل قانونی طی شود. برای کسب اطلاعات بیشتر در مور بورس انرژی و مراحل ثبت نام آن به مقاله نحوه معاملات در بورس انرژی مراجعه کنید.

کلام آخر

با توجه به مطالب ذکر شده در این مقاله، بازارهای مالی متعددی در دنیا وجود دارد.در هر کشور وجود فعالیت های شرکت های مختلف است که باعث می شود نیازهای جامعه و کشورهای دیگر فراهم شود. شرکت های مد نظر برای انجام فعالیت های خود نیاز به تامین منابع مالی دارند. در نتبجه وجود بازارهای مالی این امکان را فراهم کرده است که شرکت ها منابع مالی مورد نیاز خود را از این روش تامین کنند. بازار بورس یکی از انواع بازارهای مالی به شمار می آید که به چهار دسته تقسیم می معامله در بازارهای متعدد شود: فرابورس، بورس اوراق بهادار،بورس کالا، بورس انرژی.

معامله در بازارهای متعدد

گاهی در بازار سکه، ارز، بورس و حتی در معاملات خانه و زمین، افرادی صرفاً با هدف رسیدن به سود مضاعف، به عنوان دلالی اقدام به خرید و فروش‌های متعدد می‌کنند که این را در اصطلاح سفته‌بازی می‌گویند، سؤال این است، آیا چنین معاملاتی صحیح و جایز است و استفاده از سود حاصله حلال است؟

این‌گونه فعالیت‌های اقتصادی، چنانچه خلاف قوانین و مقررات مربوطه نباشد، اشکال شرعی ندارد.

ضمائم:

پاسخ دفاتر مراجع عظام تقلید نسبت به این سؤال، چنین است:[1]

حضرت آیت الله العظمی خامنه‌ای (مد ظله العالی):

موارد مختلف است. به طور کلی اگر مخالف قوانین و مقررات نباشد و با رعایت شرائط شرعی معاملات باشد مانعی ندارد.

حضرت آیت الله العظمی شبیری زنجانی (مد ظله العالی):

خرید و فروش واسطه‌ها فی نفسه اشکالی ندارد مشروط بر این که بر خلاف قانون نباشد.

حضرت آیت الله العظمی صافی گلپایگانی (مد ظله العالی):

حلیت سود حاصل از سفته‌بازی و انجام معاملات اقتصادی ریسک‌دار، به منظور حصول سود از نوسانات کوتاه یا میان مدت تابع معاملاتی است که انجام می‌دهند پس اگر شرایط معاملات را رعایت نمایند اشکال ندارد.

حضرت آیت الله العظمی مکارم شیرازی (مد ظله العالی):

در صورتی که معامله‌ای با شرایط شرعیه انجام شود سود آن جایز و الا حرام است.

[1]. استفتا از دفاتر آیات عظام: خامنه‌ای، سیستانی، شبیری زنجانی، صافی گلپایگانی و مکارم شیرازی(مد ظلهم العالی) توسط سایت اسلام کوئست.

اقتصاد در اسلام ماهیتی مستقل و منحصر به فرد دارد و معیارها و ارزش های آن از قرآن، سنت (حدیث)، اجماع و عقل به دست می آید. اقتصاد اسلامی پایه هایی دارد که مهم ترین معامله در بازارهای متعدد آنها شامل میانه روی، عدالت، تولید، گردش .

آیا شما از آنچه که فکر می کردید به سودآوری نزدیک ترید؟

آیا شما از آنچه که فکر می کردید به سودآوری نزدیکترید؟

اگر شما برای مدت طولانی در حال معامله کردن بوده اید و به نظر می رسد که گیر افتاده اید، این احتمال را در نظر بگیرید که شاید شما برای رسیدن به مرحله بعد در سفرتان به دانش بیشتر یا توسعه مهارت نیاز ندارید.

در عوض، شاید زمان حذف عادت نامناسب کاری شما رسیده است!

آیا می دانید چه اتفاقی می افتد، اگر شما حوزه هایی را که عملکرد ضعیفی در کسب و کارتان دارید را حذف کنید؟ شما با حوزه هایی که بهترین عملکرد را دارید تنها خواهید ماند. حوزه هایی که بهترین عملکردها را در حال حاضر دارید! حوزه هایی که در حال حاضر به خوبی مدیریت شان می کنید. حوزه هایی که، اگر شما آنها را باز هم بهبود دهید، می توانند برای دگرگونی کسب و کارتان و ارتقاء سطح نتایج تان کافی باشند.

آمارها و ژورنالهای خود را نگاه کنید. جایی را که در حال حاضر بهترین عملکرد را دارید، پیدا کنید. و به طور انحصاری روی آن حوزه از کسب و کارتان تمرکز کنید.

آمار و ژورنالهای خود را نگاه کنید. جایی را که عملکرد ضعیف دارید، پیدا کنید. و آن را از کسب و کارتان جدا کنید. رویه ها و کنترلها را یا برای اجتناب از آن ، و یا برای کاهش ریسک اجرا کنید.

آیا شما با یک روند قوی به دلیل تمایل همیشگی تان به تلاش برای محو کردن روند، مبارزه می کنید؟ دیگر به خودتان قول ندهید که «لعنتی… من دفعه دیگر تنها با روند معامله می کنم.» می دانید که نخواهید کرد. اگر شما می توانستید تا حالا این کار را کرده بودید. شما بارها و بارها به خودتان قول داده بودید که این کار را بکنید. به جای آن بر شناسایی شرایطی که بهتر بوده اید، بررفتار نوسانی و یا روند کند و پایدار تمرکز کنید… و تنها در این مواقع معامله کنید. قوانینی برای تشخیص سریع شرایط مناسب معامله گری و هشدارهای مواقعی را که باید از چارت دور شوید را ایجاد کنید و توسعه دهید. یا روی شرایط بازارهای نوسانی تخصص پیدا کنید یا روی روندهای کند و پایدار. به هر حال بهترین کاری را که برای خودتان لازم است، انجام دهید. ولی اگر روندهای سریع وقوی برتری شما را از بین می برند آنها را تشخیص دهید و از آنها اجتناب کنید.

آیا شما در حرکات قیمت متلاطم و خنثی گیر می افتید ولی در بازار روند دار بهتر عمل می کنید؟ ویژگیهای ساختاری ای که شروع یک روند را نشان می دهند، شناسایی کنید. برای بسط و گسترش آنها صبر کنید… حرکت روند را تأیید کنید… و با بازار تعامل کنید. در غیر این صورت کنار بایستید.

آیا شما در شرایط نوسانی و فرار، عملکرد ضعیف دارید؟ نوسان بازار را بسنجید و وقتی آنها به سطوح بالا می رسند، کنار بایستید.

آیا شما در بازارهای با رنج سطح نوسان کم، عملکرد ضعیف دارید؟ باز هم، نوسان بازار را بسنجید و تنها وقتی بازار حرکت می کند، معامله کنید.

آیا شما در شرایط نقدینگی پایین گیر می افتید؟ معامله کردن در این بازارها را یا در مواقعی که بازار دچار نقدینگی پایین است را متوقف کنید.

آیا شما در شرایط کند بازار که بارهای قیمت همپوشانی دارند، بازده ضعیفی دارید؟ بنابراین روشهای تشخیص و شناسایی را اجرا کنید و تنها مواقعی معامله کنید که قیمت جهت قاطع و مستحکمی دارد و در جریان روانی حرکت می کند.

آیا شما در زمان تست حمایت یا مقاومت گیر می افتید، زمانی که قیمت درست قبل از این سطوح بر می گردد؟ بنابراین آنها را فراموش کنید. آنها را از کسب و کارتان جدا کنید. تا قیمت سطح را نشکسته است معامله نکنید، و فقط روی عدم شکست ها (Breakout failures) و برگشت به عقب شکست ها (Breakout Pullbacks) تمرکز کنید.

آیا برگشت به عقب در جاهایی که ساختاری برای تکیه دادن وجود ندارد، برتری شما را از بین می برد؟ پس تنها در برگشت به عقب هایی معامله کنید که در مناطقدرون ساختار قبلی (سویینگهای بالا یا پایین) اتفاق می افتد. یا لازم است که ابتدا در ساختار خودش شکل پیدا کند قبل از اینکه برگشت به عقب را در نظر بگیرید. تنها زمانی معامله در بازارهای متعدد وارد شوید که سطوحی را برای تکیه دادن داشته باشید.

آیا با استراتژیهای متعدد معامله می کنید؟ آیا در یکی از آنها عملکرد ضعیف است؟ آن را حذف کنید. روی آنچه بهترین عملکرد را دارد، تمرکز کنید.

آیا با یک استراتژی در چند تایم فریم معامله می کنید؟ شاید یک استراتژی چارت روزانه در کنار معامله گری نوسانی؟ آیا این یک نابودگر برای سودآوری شماست؟ آن را حذف کنید. روی آنچه سودآوری شما را افزایش می دهد، تمرکز کنید.

آیا شما در بازارهای متعدد معامله می کنید و در برخی از آنها در بهترین حالت تنها نتایج سربه سر بدست می آید؟ آنها را حذف کنید. تنها روی آنچه که بهترین می دانید، تمرکز کنید.

آیا شما به این تمایل دارید که اغلب در طول بعدازظهر سودهای خود را پس بدهید؟ معامله کردن در نیمروز را متوقف کنید. یا یک دوره تعقیب حد سود و ضرر برای خود مقرر کنید.

آیا ترتیب گشایش بازارشما را در یک چاله می اندازد، به طوری که در دو ساعت بعدی باید مبارزه کنید تا فقط به سود و زیان سر به سر برسید؟ بنابراین در گشایشبازار کنار بایستید. اجازه دهید بازار ابتدا ساختار خود را خلق کند.

شما مجبور نیستید همه اینها را انجام دهید. حوزه های عملکرد ضعیف را جدا کنید. یا اگر این میسر نیست، پس روی محدود معامله در بازارهای متعدد کردن تأثیر آنها کار کنید.

روی تخصص یافتن در حوزه هایی که در حال حاضر نقاط قوت شما هستند، کار کنید.

آیا اینجا ستاپی است که شما در آن بهترین عملکرد دارید؟ اگر شما روی یک ستاپ به طور انحصاری برای چند ماه آینده تمرکز کنید، چه اتفاقی می تواند بیفتد؟

آیا شرایط محیطی است که شما در آن بهترین عملکرد را دارید؟ چه اتفاقی می افتد اگر شما به طور انحصاری در این شرایط محیطی برای چند ماه آینده متمرکز شوید؟

ممکن است به این فکر کنید که «آیا این کارها به طور جدی تعداد معاملات مرا محدود نمی کند؟»

آیا شما برای داشتن تعداد بالای معاملات اینجا هستید؟ معامله در بازارهای متعدد یا اینکه اینجا هستید برای اینکه یک معامله گر شوید؟

به آمارها و ژورنالهای خود نگاه کنید.

جایی را که بهترین عملکرد را دارید پیدا کنید.

بقیه را رها کنید و تنها بر روی توسعه و افزایش آنچه شما در حال حاضر در آن بهترین هستید، تمرکز کنید.

اگر شما این کار را انجام دهید، در آینده همیشه می توانید حوزه های عملکرد ضعیف خود را نشانه گذاری کنید.

اما حالا زمان پایان دادن به متوسط بودن است.

زمان نبرد برای رسیدن به سطح بعدی است.

آنچه کار نمی کند را حذف کنید. و تنها روی حوزه هایی که در حال حاضر بهترین عملکرد را دارید، تمرکز کنید.

نرمش معاملات در بورس

معاملات بورس تهران در هفته دوم شهریور با افت شاخص همراه شد و سهامداران پرونده معاملاتی این هفته تلخ را بستند. بورس تهران در هفته‌ای که به پایان رسید روزهای دشواری را پشت سر گذاشت. بسیاری از اهالی بازار در حالت پارک کردن پول خود در بورس به فعالیت خود ادامه دادند. در واقع خرید و فروش سهام با رکودی سنگین در بورس تهران مواجه شده و به نظر نمی‌رسد فعلا فضای رکودی بازار شکسته شود؛ فضایی که به دلیل ابهامات متعدد پیرامون بورس ایجاد شده و شواهدی مبنی بر رفع آنها دیده نمی‌شود.

معاملات بورس تهران در هفته دوم شهریور با افت شاخص همراه شد و سهامداران پرونده معاملاتی این هفته تلخ را بستند. بورس تهران در هفته‌ای که به پایان رسید روزهای دشواری را پشت سر گذاشت. بسیاری از اهالی بازار در حالت پارک کردن پول خود در بورس به فعالیت خود ادامه دادند. در واقع خرید و فروش سهام با رکودی سنگین در بورس تهران مواجه شده و به نظر نمی‌رسد فعلا فضای رکودی بازار شکسته شود؛ فضایی که به دلیل ابهامات متعدد پیرامون بورس ایجاد شده و شواهدی مبنی بر رفع آنها دیده نمی‌شود.

طبق معمول بزرگ‌ترین ریسک بازار، ابهامات برجامی است که باعث تشدید رکود در بورس شده است. از طرفی هم برخی کارشناسان اعتقاد دارند امکان تداوم افت آرام ولی مداوم شاخص کل تا زمانی که نتیجه مذاکرات مشخص شود تداوم خواهد داشت. در این بین حتی اخبار مثبتی هم که از وضعیت سهم‌های مختلف از جمله خودروسازان منتشر شده تاثیر چندانی بر روند بازار نداشته است. اخباری از افزایش قیمت در بازارهای مختلف اعم از بازار کاغذ نیز به گوش می‌رسد که قاعدتا باید موجب جهش در بازار سهام نیز می‌شد. اما به دلیل وجود ابهاماتی که به آن اشاره شد چنین جهشی تا اطلاع ثانوی رقم نخواهد خورد. اما کارشناسان معتقدند سهامداران فعلا به تغییرات ناگهانی و شوک درمانی در بازار امیدوارند. شوک‌هایی که با انتشار اخبار مثبت پیرامون برجام هر از گاهی بازار را تکان می‌دهد. اما به نظر می‌رسد برای رشد دندان‌گیر و قابل توجه بازار، بورس تهران به چیزی فراتر از شوک خبری نیاز دارد.

رکورد جدید بورس انرژی

روز چهارشنبه ۶۰ هزار تن نفتای سبک شرکت نفت ستاره خلیج فارس، ۴ هزار تن گازوئیل شرکت ملی پخش فراورده‌های نفتی ایران، ۲ هزار تن MTBE عمده پتروشیمی بندر امام، ۵۰۶ تن نرمال بوتان پالایش نفت کرمانشاه و ۵۰۰ تن MTBE شرکت پتروشیمی شیمی‌بافت در رینگ بین‌الملل معامله شدند. ۲۶ تن اکستراکت سنگین DAE40 شرکت نفت ایرانول نیز در رینگ داخلی فروش رفت. ارزش ریالی کل معاملات ۱۱ هزار و ۱۱۷ میلیارد و ۹۷۹ میلیون و ۱۰ هزار و ۷۴۰ ریال بود.

در هفته‌ای که گذشت، ارزش معاملات انجام‌شده در بورس انرژی ایران بیش از ۲۳ هزار و ۴۰ میلیارد ریال بود. ۲۱ هزار و ۸۴۰ میلیارد ریال از این مبلغ بابت معامله ۱۳۲ هزار و ۳۰۳ تن فراورده در رینگ‌های داخلی و بین‌الملل بازار فیزیکی بورس انرژی ایران حاصل شد. تابلوی بازار برق بورس انرژی ایران نیز در این هفته شاهد معامله ۲۱ میلیون و ۵۷۶ هزار کیلووات‌ساعت برق به ارزش ۱۳ میلیارد و ۴۸۷ میلیون ریال بود.این هفته ۵۷ هزار و ۳۵۵ قرارداد اوراق سلف موازی استاندارد به ارزش ۹۰۶ میلیارد و ۶۲۹ میلیون ریال، ۳۱ قرارداد آتی به ارزش ۵ میلیارد و ۲۱۵ میلیون ریال و ۵ هزار ۵۸۹ عدد اوراق گواهی ظرفیت به ارزش ۲۷۵ میلیارد و ۶۲۰ میلیون ریال در بورس انرژی ایران معامله شد.

نزول دوباره بورس

بورس در هفته سوم شهریور نه تنها نتوانست عملکرد بهتری را نسبت به چند هفته گذشته ثبت کند، ‌بلکه نگاهی به متغیرهای کلیدی نشان می‌دهد که در صورت ادامه شرایط کنونی در هفته بعد، احتمالا یکی از حمایت‌های مهم شاخص کل از دست برود. در این صورت احتمالا باید منتظر تشدید رکود معاملاتی باشیم؛ رکودی که طی حداقل دو ماه گذشته، حوصله بسیاری از معامله گران را سر برده است. در حقیقت نگاهی به دو عامل اساسی در بازار این نگرانی را ایجاد کرده است که شرایط بازار از این بدتر شود.

عامل اول به دو ریسک اساسی و سیستماتیک برجام و بازارهای جهانی بازمی‌گردد؛ تشدید سیاست‌های انقباضی بانک‌های مرکزی جهان و افزایش نرخ بهره برای کنترل تورم، شرایط نه چندان امیدوارکننده اقتصاد چین و بحران سیاسی ناشی از جنگ روسیه و اوکراین مهم‌ترین عواملی است که بازارهای جهانی را به کما برده است. در این شرایط نمی‌توان چشم‌انداز مثبتی برای بازارهای جهانی متصور بود؛ به ویژه با نزدیک شدن به فصل سرما احتمالا شاهد تشدید بحران انرژی به ویژه در اروپا خواهیم بود.

برجام هم که فعلاً در تاریک‌ترین حالت ممکن است و خبر موثقی جز رجزخوانی طرفین مذاکره و تحلیل‌های رسانه‌ای در دسترس نیست. گروهی معتقدند که این شرایط، چانه‌زنی برای امتیازگیری بیشتر در ثانیه‌های آخر است و برخی دیگر بر این باورند که حداقل در کوتاه‌مدت، برجام احیا نخواهد شد. فارغ از اینکه کدام یک از تحلیل‌ها به واقعیت خواهد انجامید، فعلاً موجی از نااطمینانی را روانه بازار کرده است و اغلب معامله گران در این شرایط سعی می‌کنند بخش بیشتری از سبد دارایی خود را به صورت نقد نگه دارند. موضوعی که به کاهش شدید ارزش معاملات و ادامه روند خروج پول حقیقی انجامیده است.

عامل دیگر، به شرایط تکنیکالی شاخص کل بازمی‌گردد؛ اصلاح این هفته بازار به نفوذ شاخص کل به محدوده حمایتی خود در تایم فریم معامله در بازارهای متعدد هفتگی انجامید. در صورتی که شاخص کل در معاملات هفته آینده هم به روند اصلاحی خود ادامه دهد و پایین این سطح حمایتی تثبیت شود، احتمال اصلاح شاخص کل تا محدوده یک میلیون و ۳۵۰ هزار واحد ادامه خواهد داشت. این اصلاح در صورت ادامه شرایط کنونی و پایدار بودن ریسک‌های سیستماتیک، به صورت نوسانی و فرسایشی خواهد بود که تعمیق رکود معاملاتی را به همراه خواهد داشت.

بدترین عملکرد شاخص کل

این هفته بازدهی بورس بر اساس تغییرات شاخص کل برابر با منفی ۱.۸ درصد بود که بدترین عملکرد در ۶ هفته گذشته به حساب می‌آید. به‌طور کلی از ابتدای خرداد ماه و طی ۱۶ هفته، شاخص کل در ۱۳ هفته، بازدهی منفی را ثبت کرده است؛ موضوعی که نشان از شرایط رکودی شدید بازار در این مدت دارد.

این هفته شاخص هم وزن نیز بازدهی منفی ۰.۴ درصدی را ثبت کرد. در سه هفته گذشته شاخص هم وزن برخلاف شاخص کل توانسته بود بازدهی مثبتی را از خود به جا بگذارد. موضوعی که نشان می‌دهد از یکسو، طی یک ماه گذشته با تشدید ریسک‌های سیستماتیک، توجه معامله گران به سهم‌های کوچک افزایش پیدا کرده بود و از سوی دیگر، ‌این هفته فشار عرضه در کلیت بازار نسبت به هفته‌های گذشته تشدید شده است.

میانگین ارزش معاملات خرد روزانه در هفته سوم شهریور برابر با حدود ۲هزار و ۶۰۰ میلیارد تومان بود که پایین‌ترین میزان طی چهار هفته گذشته محسوب می‌شود. در هفته آخر مرداد و با افزایش امیدواری نسبت به دستیابی به توافق هسته‌ای، ارزش معاملات خرد بهبود نسبی یافت؛ به گونه‌ای که در آن هفته، میانگین ارزش معاملات خرد روزانه پس از مدت‌ها به بیش از ۳هزار میلیارد تومان رسید. اما در ادامه و با تشدید ریسک‌های بازار، ‌ارزش معاملات خرد دوباره روند نزولی به خود گرفته است. این در حالی است که در هفته گذشته ارزش معاملات خرد در دو روز بالای 3 هزار میلیارد تومان بود. کم شدن ارزش معاملات خرد در روزهایی که شاخص‌ها هم با افت مواجه شده‌اند، اتفاق خوشایندی نیست و می‌تواند اثر منفی خود را در معاملات هفته آینده نشان دهد. البته از آن جا که ارزش معاملات خرد در روز چهارشنبه که آخرین روز معاملاتی این هفته بود افزایش خوبی داشت، ممکن است در هفته آینده روند رو به رشد خود را حفظ کند.

بیشترین تغییر مالکیت حقیقی به حقوقی در روز شنبه به حکشتی، خساپا، وبملت، شستا و شتران اختصاص داشت و روز یکشنبه پترول، شپنا، شستا، شپدیس و فارس بیشترین خروج پول حقیقی را داشتند. روز دوشنبه نیز پترول، شستا و شپنا بیشترین خروج پول را به خود اختصاص دادند. روز سه‌شنبه خساپا، فارس و شپدیس بیشترین خروج را داشتند و در آخرین روز کاری هفته خاور، خساپا، شپنا و شستا بیشترین تغییر مالکیت حقیقی به حقوقی داشتند.

در هفته سوم شهریور، حقیقی‌های بازار به‌طور میانگین روزانه ۱۹۳ میلیارد تومان از بازار خارج کردند که از یکسو نسبت به هفته گذشته افزایش حدود۳۷ درصدی را نشان می‌دهد و از سوی دیگر، بالاترین میزان در ۵ هفته گذشته محسوب می‌شود. روند خروج پول حقیقی نیز مشابه میانگین ارزش معاملات خرد است؛ تقریبا از اواخر مرداد و با افزایش امیدواری نسبت به آینده برجام، کمی از شدت خروج پول حقیقی کاسته شد اما با ادامه بلاتکلیفی برجامی و همچنین روند نامشخص بازارهای جهانی، دوباره این روند رو به فزونی گذاشته است.